Wachsende M&A-Teams in ganz Europa

In diesem Artikel werde ich Sie über unsere Pläne und Fortschritte mit den M&A-Branchenteams in ganz Europa informieren. CFIE hat eine große Anzahl von Beratern in ganz Europa, die alle über Kenntnisse in bestimmten Branchen verfügen. Wir bringen diese Berater zusammen, um ein europäisches Branchenteam zu bilden. Sie arbeiten bei Verkaufs- und Kaufmandaten in ganz Europa für ihre jeweilige Branche zusammen. Die ersten beiden Branchen, in denen wir diese Initiative gestartet haben, sind Kunststoffe und IT.

Ich bin gespannt, was Sie über diese Initiative denken und ob sie für Sie als Käufer oder Verkäufer einen Unterschied macht.

Hier ein Überblick über die Maßnahmen, die wir ergreifen, um unseren Einfluss in bestimmten M&A-Märkten zu vergrößern:

• Stellen Sie ein Team von motivierten M&A-Beratern zusammen, die über umfassende Branchenerfahrung verfügen.
• Erstellen Sie eine Übersicht über Unternehmen, die an einem Unternehmensverkauf in der betreffenden Branche (z. B. Kunststoffindustrie) interessiert sind: www.corporatefinanceineurope.eu/plastics/businesses-sale.htm
• Erstellen Sie eine Übersicht über Unternehmen, die an einer Geschäftsübernahme in der betreffenden Branche (z. B. Kunststoff) interessiert sind: www.corporatefinanceineurope.eu/plastics/businesses-wanted.htm
• Käufern und Verkäufern in einer bestimmten Branche die Möglichkeit geben, neue CFIE-Profile von Käufern und Verkäufern zu abonnieren, wenn diese online gehen
• Gemeinsame Marketinginitiativen durchführen
• Ausarbeitung von Artikeln für Unternehmenseigentümer mit Informationen über den Prozess und die Vorbereitung eines Unternehmensverkaufs
• Erstellung von vierteljährlichen Newslettern, die sich speziell an unsere wichtigsten Branchen richten
• Geben Sie Hintergrundinformationen und Details zu den Bewertungen, die wir in einer bestimmten Branche sehen
• In der Zukunft: Organisation von Speed-Dating-Veranstaltungen mit Einkäufern und Verkäufern der europäischen Industrie

M&A-Branchenlandschaft in Europa: Unterschiede zwischen den Branchen

s ist wichtig, die M&A-Landschaft in den verschiedenen Branchen in Europa zu verstehen. Es ist beispielsweise schwer zu verstehen, warum es in ganz Europa Hunderte von Beratern für Fusionen und Übernahmen in der IT-Branche und nur wenige unabhängige Berater für Fusionen und Übernahmen in der Kunststoffindustrie gibt. In der Praxis gibt es viel mehr unabhängige Berater in der IT-Branche. In jedem Land stoßen wir auf eine große Anzahl von Beratern in der IT-Dienstleistungs- und Softwarebranche. In der Kunststoffindustrie hingegen sehen wir kaum unabhängige Berater. Natürlich gibt es viel mehr IT-Unternehmen im Vergleich zu Kunststoffunternehmen. Allerdings nicht in einem Ausmaß, das den Unterschied in der Zahl der Berater erklären könnte.
Die M&A-Landschaft ist in jeder Branche anders. Wir sehen, dass Berater erfolgreich sind, wenn sie sich auf eine bestimmte Branche konzentrieren, in der sie viel Erfahrung haben. Diese Berater hatten in ihrem Bereich hochrangige Positionen inne (CEO, CFO usw.) und haben sich danach selbständig gemacht. Ihre Branchenkenntnisse haben ihnen geholfen, eine starke Position als M&A-Berater in ihrer Branche zu erlangen. Meistens beginnen sie, ihre Dienstleistungen lokal anzubieten. Einige von ihnen expandieren in einer späteren Phase auch nach Europa. Ein Beispiel für einen Berater mit starken Branchenkenntnissen in unserem Team, für die IT-Branche, ist Jarmo Kuusivuori. Hier einige weitere Details zu ihm: www.corporatefinanceineurope.eu/advisors/mergers-acquisitions/jarmo-kuusivuori.htm

M&A-Branchenlandschaften in Europa: Unterschiede in der Größe der zum Verkauf stehenden Unternehmen

Hinsichtlich der Größe stellt sich die Situation wie folgt dar: Bei größeren Geschäften (Unternehmenswert >50 Mio. €) haben oft die größeren Investmentbanken oder die Big4 ein Mandat für den Verkauf eines Unternehmens. Es macht keinen großen Unterschied, ob eine Transaktion im Wert von 10, 20 oder 50 Mio. € durchgeführt wird, aber die Verkäufer erteilen das Mandat häufig einem bekannten Namen mit gutem Ruf. Dies kann dazu dienen, das Risiko auszuschließen, falls eine Transaktion schief geht. Dann ist die Person im Unternehmen, die das Mandat erteilt hat, geschützt und kann auf den externen Berater verweisen. Wir fühlen uns bei größeren Transaktionen wohl, sind aber hauptsächlich bei Transaktionen mit einem Wert von 3 bis 30 Mio. € tätig. Die Beratung kleinerer Unternehmen mit einem Wert von unter 1 Mio. € ist in der Praxis oft schwierig. Der Verkauf an internationale, europäische Käufer ist aufgrund mangelnden Interesses für die oben genannte Größe meist nicht möglich. Oftmals wollen diese Verkäufer ihre Berater nur auf Erfolgsbasis bezahlen. Die Ausführung eines qualitativ hochwertigen Verkaufsmandats ist unter diesen Umständen schwierig.
Die Unterstützung kleinerer Unternehmen ist für die europäische Wirtschaft von großer Bedeutung. Wenn kleinere Unternehmen nicht verkauft werden und aufgeben müssen, geht die Wirtschaftstätigkeit verloren. Wir wollen unseren Teil dazu beitragen, diesen Verkäufern zu helfen. Wir haben Ideen, wie dies für die Verkäufer kosteneffizienter gestaltet werden kann. Weitere Einzelheiten werde ich wahrscheinlich in einem der nächsten Newsletter bekannt geben.

Historische Erfahrung mit M&A-Teams in ganz Europa

Ich habe in den letzten zehn Jahren festgestellt, dass M&A-Berater an einer Zusammenarbeit bei Projekten in ihrer Branche interessiert sind. Allerdings müssen Unternehmensverkäufe eine bestimmte Größe haben, damit sie für internationale Käufer attraktiv sind. Dies bedeutet, dass sich viele Projekte nicht für grenzüberschreitende Transaktionen eignen. Außerdem sehen die Berater natürlich zuerst ihre eigenen Transaktionen und sind oft so sehr mit ihren eigenen Transaktionen beschäftigt, dass nur wenig Zeit bleibt, um andere Berater bei ihren Projekten zu unterstützen.
Manche sagen, dass die europäische Wirtschaft im Bereich der Fusionen und Übernahmen bereits recht gut integriert ist. Das mag auf einer bestimmten Ebene der Fall sein, z. B. bei größeren Transaktionen über 50 Mio. €. Natürlich gibt es eine große Anzahl von Transaktionen zwischen Nachbarländern wie Deutschland und Österreich oder der Schweiz. Transaktionen zwischen Unternehmen aus Finnland und Spanien oder Portugal sind jedoch weniger wahrscheinlich, insbesondere unterhalb eines Wertes von 10 Mio. €. Dies macht den Aufbau eines europäischen M&A-Branchenteams für IT- und Softwareunternehmen zu einem nicht einfachen Projekt.

Zukunftspläne CFIE mit europäischem M&A-Branchenteam für IT und Software

Der Weg zu einem wirklich integrierten europäischen M&A-Branchenteam (wie im IT-Bereich) ist harte Arbeit, bei der das Team die Zusammenarbeit Schritt für Schritt verstärken muss. Dies kann durch regelmäßige Anrufe, gemeinsames Marketing, Treffen und persönlichen Informationsaustausch erreicht werden. Das CFIE-Backoffice plant, das Team durch Mailings, die Vermittlung internationaler Käufer und andere Aktivitäten zu unterstützen, die den unabhängigen CFIE-M&A-Beratern helfen.

Sind Sie daran interessiert, einem CFIE-Branchenteam beizutreten?

Wenn Sie ein M&A-Berater mit spezifischen Branchenkenntnissen sind und Interesse an der Mitarbeit in einem CFIE-Branchenteam haben, wenden Sie sich bitte an mich. Wir sind immer daran interessiert, mit M&A-Beratern mit starken Branchenkenntnissen zu sprechen.

Sind Sie daran interessiert, einen zukünftigen CFIE-Branchen-Newsletter zu abonnieren, z. B. zum Thema Kunststoffe?

Wir denken auch über einen branchenspezifischen Newsletter für Branchen nach, in denen wir sehr aktiv sind. Eine der Branchen, mit denen wir beginnen wollen, ist die Kunststoff- und Automobilindustrie. Wenn Sie daran interessiert sind, den kunststoffspezifischen Newsletter zu abonnieren, setzen Sie sich bitte mit mir in Verbindung.

Diskussionsthema dieses Blogartikels: Machen M&A-Branchenteams einen Unterschied oder haben sie einen Vorteil im Vergleich zu allgemeinen M&A-Beratern?

Wenn Sie Ihr Unternehmen verkaufen wollen, sind Sie dann eher geneigt, einen branchenspezifischen Berater zu beauftragen als einen allgemeinen Berater?
Wer von diesen beiden unterschiedlichen Beratergruppen wird im M&A-Geschäft erfolgreicher sein?
Wenn ein M&A-Netzwerk über einen starken Branchenhintergrund, Erfahrung und ein Team verfügt, macht dies aus der Sicht eines Käufers oder Verkäufers einen echten Unterschied?
Bitte teilen Sie uns Ihre Gedanken und Meinungen zu diesen Fragen mit.